Kallelse till extra bolagsstämma i East Capital Russian Property Investors AB (publ)

• Brev till investerarna
• Time line for redemption process

Anmälan
Rätt att delta på stämman har den som, dels tagits upp som aktieägare i den utskrift av aktieboken som görs av Euroclear Sweden AB tisdagen den 10 augusti 2010 och dels anmäler sin avsikt att delta på stämman senast kl. 16.00 tisdagen den 10 augusti 2010.

Anmälan om deltagande på stämman kan ske per telefon: 08-505 88 631, per fax: 08-505 885 90, per e-post: jessica [dot] jern [at] eastcapital [dot] com eller per post:

East Capital Private Equity AB
Att. Jessica Jern
Box 1364
111 93 Stockholm

Vid anmälan bör aktieägare uppge namn, personnummer (organisationsnummer), adress, telefonnummer, aktieinnehav samt eventuellt ombud och/eller biträden. Högst två biträden får medföras och endast om de anmälts i förväg.

Förvaltarregistrerade aktier
Aktieägare med förvaltarregistrerade aktier måste tillfälligt omregistrera aktierna i eget namn för att ha rätt att delta i stämman. Sådan registrering skall vara verkställd hos Euroclear Sweden AB tisdagen den 10 augusti 2010. Kontakt bör tas med förvaltaren i god tid före sistnämnda datum.

Ombud
Aktieägare som företräds genom ombud skall utfärda fullmakt för ombudet. Fullmakt i original samt, för juridisk person, registreringsbevis bör i god tid före stämman sändas till bolaget på ovanstående postadress. Fullmakten och registreringsbeviset får inte vara äldre än ett år.

Förslag till dagordning

1. Stämmans öppnande
2. Val av ordförande vid stämman
3. Upprättande och godkännande av röstlängd
4. Godkännande av dagordning
5. Val av en eller två protokolljusterare
6. Prövning av om stämman blivit behörigen sammankallad
7. Styrelsens förslag till beslut om minskning av aktiekapitalet för återbetalning till aktieägarna samt ökning av aktiekapitalet genom fondemission
8. Stämmans avslutande

Förslag till beslut

Punkt 7
A. Minskning av aktiekapitalet för återbetalning till aktieägarna
Styrelsen föreslår att den extra bolagsstämman fattar beslut om att bolagets aktiekapital skall minskas för återbetalning till aktieägarna med högst 1 113 EUR. Minskningen av aktiekapitalet skall genomföras genom frivillig indragning (inlösen) av högst 11 130 stamaktier.

Rätten att påkalla inlösen av stamaktier skall tillkomma innehavare av inlösenrätter. Varje innehavare av stamaktier erhåller en inlösenrätt per innehavd stamaktie och en inlösenrätt skall berättiga innehavaren att påkalla inlösen av en stamaktie. Avstämningsdag för erhållande av inlösenrätter skall vara den 17 augusti 2010. Anmälan för påkallande om inlösen skall ske senast den 31 augusti 2010.

Ändamålet med minskningen av aktiekapitalet är återbetalning till bolagets aktieägare. För varje inlöst stamaktie skall utbetalas ett inlösenbelopp om 491,20 EUR. Inlösenbeloppet överstiger stamaktiens nuvarande kvotvärde om 0,1 EUR med 491,10 EUR. Den del av inlösenbeloppet som överstiger stamaktiens kvotvärde skall tas i anspråk från bolagets fria egna kapital. Utbetalning av inlösenbeloppet skall ske senast tio bankdagar efter att beslutet om minskning av aktiekapitalet enligt denna punkt A och beslutet om ökningen av aktiekapitalet genom fondemission enligt punkt B nedan har registrerats av Bolagsverket.

B. Ökning av aktiekapitalet genom fondemission
Styrelsen föreslår att den extra bolagsstämman fattar beslut om att bolagets aktiekapital skall ökas genom fondemission med 1 113 EUR, genom överföring av 1 113 EUR från bolagets fria egna kapital. Inga nya aktier skall ges ut i samband med ökningen av aktiekapitalet.

En ökning av bolagets aktiekapital enligt denna punkt B förutsätter att innehavare av inlösenrätter påkallat inlösen av minst en stamaktie enligt punkt A ovan.

C. Minskning av aktiekapitalet för återbetalning till aktieägarna
Styrelsen föreslår att den extra bolagsstämman fattar beslut om att bolagets aktiekapital skall minskas för återbetalning till aktieägarna med högst 1 135 EUR. Minskningen av aktiekapitalet skall genomföras genom frivillig indragning (inlösen) av högst 11 130 stamaktier.

Rätten att påkalla inlösen av stamaktier skall tillkomma innehavare av inlösenrätter. Varje innehavare av stamaktier erhåller en inlösenrätt per innehavd stamaktie, dock under förutsättning att sådan stamaktie inte har påkallats för inlösen enligt punkt A ovan, och en inlösenrätt skall berättiga innehavaren att påkalla inlösen av en stamaktie. Avstämningsdag för erhållande av inlösenrätter skall vara den 6 september 2010. Anmälan för påkallande om inlösen skall ske senast den 4 oktober 2010.

Ändamålet med minskningen av aktiekapitalet är återbetalning till bolagets aktieägare. För varje inlöst stamaktie skall utbetalas ett inlösenbelopp om 491,20 EUR. Inlösenbeloppet överstiger stamaktiens nuvarande kvotvärde om 0,1 EUR med 491,10 EUR. Det noteras att stamaktiens kvotvärde kan komma att ändras vid en fondemission enligt punkt B ovan. Den del av inlösenbeloppet som överstiger stamaktiens kvotvärde skall tas i anspråk från bolagets fria egna kapital. Utbetalning av inlösenbeloppet skall ske senast tio bankdagar efter att beslutet om minskning av aktiekapitalet enligt denna punkt C och beslutet om ökningen av aktiekapitalet genom fondemission enligt punkt D nedan har registrerats av Bolagsverket.

En minskning av bolagets aktiekapital enligt denna punkt C förutsätter att innehavare av inlösenrätter inte påkallat inlösen av sammanlagt 11 130 stamaktier enligt punkt A ovan.

D. Ökning av aktiekapitalet genom fondemission
Styrelsen föreslår att den extra bolagsstämman fattar beslut om att bolagets aktiekapital skall ökas genom fondemission med 1 135 EUR, genom överföring av 1 135 EUR från bolagets fria egna kapital. Inga nya aktier skall ges ut i samband med ökningen av aktiekapitalet.

En ökning av bolagets aktiekapital enligt denna punkt D förutsätter att innehavare av inlösenrätter påkallat inlösen av minst en stamaktie enligt punkt C ovan.

Styrelsens redogörelse enligt 20 kap. 13 § fjärde stycket aktiebolagslagen
Styrelsens förslag till beslut om minskning av bolagets aktiekapital enligt punkterna A och C ovan kan genomföras utan inhämtande av Bolagsverkets eller allmän domstols tillstånd, eftersom bolaget samtidigt genomför fondemission enligt punkterna B och D ovan, innebärandes att varken bolagets bundna egna kapital eller aktiekapital minskar.

Minskningen av aktiekapitalet och fondemissionens påverkan på bolagets bundna egna kapital och aktiekapital framgår, vad avser minskningen av aktiekapitalet, av punkterna A och C ovan och, vad avser fondemissionen, av punkterna B och D ovan.

Innehavare av preferensaktier av serie B har inte rätt att påkalla inlösen av sådana aktier. Anledningen därför är att preferensaktier av serie B enligt bolagets bolagsordning inte ger rätt till utdelning eller annan värdeöverföring såsom definierat i aktiebolagslagen.

Övrigt
Det noteras att det inte har beslutats om några värdeöverföringar efter den 31 december 2009 och att därför hela det disponibla beloppet om 5 532 332,86 EUR enligt 17 kap. 3 § första stycket aktiebolagslagen står till stämmans förfogande.

Majoritetsbeslut
Förslagen till beslut enligt punkt 7 ovan är villkorade av varandra och skall därför fattas som ett och samma beslut. För giltigt beslut krävs att beslutet biträds av aktieägare med minst två tredjedelar av såväl de avgivna rösterna som de vid stämman företrädda aktierna.

Tillgängliga handlingar
Styrelsens fullständiga förslag till beslut om minskning av aktiekapitalet för återbetalning till aktieägarna samt ökning av aktiekapitalet genom fondemission samt styrelsens och revisorns yttranden enligt 20 kap. 8 § och handlingar enligt 12 kap. 7 § och 20 kap. 12 § aktiebolagslagen hålls tillgängliga på East Capitals kontor på Kungsgatan 28 i Stockholm från och med måndagen den 2 augusti 2010. Kopia av handlingarna sänds till de aktieägare som begär det och uppger sin postadress.

___________________

Stockholm i juli 2010
EAST CAPITAL RUSSIAN PROPERTY INVESTORS AB (PUBL)
Styrelsen